Mandag i denne uge præsenterede Nordnet et nyt gebyr på månedsopsparingen for os, som investerer i ETF’er og investeringsforeninger.

Min fornemmelse er, at det har fået mange til at stille sig selv spørgsmålet: Skal jeg gøre noget anderledes? Og det kan jeg godt forstå, for i nogle situationer er et gebyr på 10 kroner i måneden et højt gebyr. Det gælder f.eks. studerende, som kan investere 700 kroner om måneden, eller forældre, som har oprettet en børneopsparing til sit barn på 500 kroner om måneden. Alt efter hvor meget man har investeret, udgør 10 kroner et større relativt beløb, desto mindre man investerer.

Ens situation kan dermed være meget forskellig, og selvom et gebyr på 10 kroner om måneden svarende til 120 kroner om året, lyder af lidt, vil vi alle gerne omkostningsoptimere så meget som muligt. Personligt har jeg investeret gennem Nordnets månedsopsparing, siden jeg fyldte 18 år, og sad oppe klokken 00 for at oprette mig på Nordnet på min fødselsdag. Jeg tager sjældent selfies, men denne anledning skulle huskes med et billede. Spørgsmålet er, om jeg vil blive ved med at bruge Nordnets månedsopsparing fremadrettet?

Hvad gør jeg?

Det korte svar er ja: Jeg vil fortsætte med at investere gennem Nordnets månedsopsparing. I sidste ende er det en fair sag, at Nordnet sender deres stigende omkostninger videre til kunden. At det så har et sammenfald med, at det samtidig understøtter salget af Nordnets egne produkter, er en anden snak. Dette kommer vi ind på lidt senere.

Det kan dog godt ændre ved dynamikken i mine investeringer. Det svinger meget måned fra måned, om jeg har 10.000 kroner til månedsopsparingen eller måske 1.000 kroner. I de måneder, hvor jeg f.eks. kan afsætte 1- eller 2.000 kroner (eller et lignende beløb), ville jeg være tilbøjelig til at gemme pengene til næste måned for at samle en større sum penge, så jeg kommer længere for gebyret på de 10 kroner. Man skal trodsalt huske, at 10 kroner er 2% af 500 kroner, men kun 0,2% af 5.000 kroner.

Det er ærgerligt, da det påvirker min DCA-strategi, og strider imod den logiske tangegang med ”time in the market beats timing the market”, men som investor må man også investere efter de forhold og vilkår, som handelsplatformene tilbyder, og her er omkostninger meget vigtige.

Hvad gør andre?

Jeg har spurgt medlemmerne af vores Facebookgruppe, om de på den ene eller anden måde forventer at investere anderledes fremover sammenlignet med, hvordan de plejer at investere gennem deres månedsopsparing. I skrivende stund har 465 personer svaret på meningsmålingen, hvor det indikerer, at gebyret får betydning for hvordan mange investerer. Svarerne fordeler sig således opgjort i procent:

Alternative muligheder

Nordnets månedsopsparing er fortsat en attraktiv funktion at benytte til ens investeringer, men jeg køber ikke præmissen om, at ”man bare kan skifte sin type af månedsopsparing, og investere i nogle af de 300 ikke-børshandlede fonde” for at slippe for gebyret på 10 kroner. Blandt disse mange ikke-børshandlede fonde er jeg ikke bekendt med én attraktiv mulighed, men derimod har Nordnet interesse i at konvertere sine brugere til disse produkter, da de må tjene pæne summer på Nordnet One og deres egne indeksfonde.

Derfor mener jeg ikke, at Nordnet selv har bedre alternativer til en månedsopsparing i ETF’er og investeringsforeninger. Med andre ord må man acceptere gebyret på 10 kroner, når man handler med månedsopsparingen eller undersøge andre platforme og banker.

Jeg er ikke selv kunde hos Danske Bank, men Danske Bank har en funktion de kalder Månedsinvestering, og hvis du er kunde hos Danske Bank, vil jeg undersøge denne mulighed nærmere. På Danske Banks Månedsinvestering kan du investere uden kurtage og investere helt ned fra 350 kroner om måneden. Man skal dog være opmærksom på, at udvalget af fonde ikke er særlig stort, men Danske Bank har også nogle rigtig fine løsninger – heriblandt Danske Invest Global Indeks og Danske Invest Danmark Invest, som jeg allerede selv investerer i på Nordnets månedsopsparing i dag. Du kan finde udvalget her.

Nordea har også en månedsopsparing, som kunder i denne bank kan undersøge. Det er desuden ikke længe siden, at Jyske Bank tilbød kunder at oprette en aktiesparekonto gennem deres bank for at investere kurtagefrit på aktiesparekontoen. Dette er dog ikke bygget op omkring månedskoncept.

Det skal du vide

Det nye gebyr har givet anledning til mange spørgsmål, og nederst i denne artikel har jeg samlet en FAQ-sektion, hvor du kan få besvaret en række spørgsmål. Der er dog flere relevante ting at huske ifm. dette gebyr, som jeg vil uddybe her.

Jeg ved, at mange mindreårige under 18 eller forældre har benyttet Nordnets månedsopsparing. De har gjort deres research, og investeret i udenlandske ETF’er, som ikke er på skats positivliste for at udnytte et uudnyttet personfradrag. Mange mindreårige har dog af gode grunde ikke store beløb at investere hver måned, ligesom forældre heller ikke har mulighed for at indsætte et firecifret beløb månedligt til sit barn.

Derfor er gebyret på 10 kroner om måneden et højt gebyr for disse personer, og hvis jeg selv sad i denne situation, ville jeg skifte ud i min månedsopsparing. Mange af Nordnets egne indeksfonde og Nordnet One beskattes som kapitalindkomst, og eftersom der ikke opkræves et gebyr på 10 kroner om måneden for disse investeringsmuligheder, anser jeg nu dem som mere attraktive end de udenlandske ETF’er, når man skal udnytte sit personfradrag, og investerer for et mindre månedligt beløb. Netop derfor er gebyret en slags interessekonflikt, da Nordnet i disse tilfælde med et fingerknips gjorde deres egne produkter mere attraktive end de udenlandske ETF’er, som ellers tidligere var en væsentlig mere attraktiv løsning.

Med gebyret medfølger også, at månedsopsparingen for mange ikke fungerer helt så automatisk, som den tidligere har gjort. Nordnets månedsopsparing handler nemlig, hvis der er penge på depotet at handle for, så hvis du f.eks. kun har 410 kroner liggende, som f.eks. kan være kommet fra udbytte, og du ikke har fået slettet din månedsopsparingen i denne måned, vil den alligevel handle. Dette var ikke tidligere en problemstilling, da man investerede gratis, og hvis man havde glemt at slette sin månedsopsparing havde man blot køb et ekstra investeringsbevis. Fra oktober 2023 vil man i dette tilfælde investere til et gebyr på 2,5%, hvis man investerer for 400 kroner. Det er med andre ord blevet vigtigt, at man husker at slette sin månedsopsparing, hvis man ikke har planer om at investere fremover – særligt hvis man har aktier på depotet, der løbende udbetaler udbytte.

Alt i alt er det en forståelig situation, at Nordnet har indført et gebyr som følge af stigende omkostninger til Euronext. Ifølge Nordnet dækker gebyret kun en del af de samlede omkostninger, hvilket for mig vidner om, at de vurderer, at de ikke kan løfte gebyret yderligere, da det ellers bliver for attraktivt f.eks. at investere gennem Saxo, der har en minimumskurtage på 14 kroner på det danske marked.

Jeg vil som nævnt fortsætte med at investere gennem månedsopsparingen, men med en lidt anderledes tilgang, end jeg er vant til. Efter mange år med gratis købskurtage handler det bare om tilvænning, og ikke mindst om at informere de mange private investorer om, hvad det betyder for deres investeringer fremadrettet. Har du spørgsmål, er du altid velkommen til at spørge i Unge Investorers Facebookgruppe.

FAQ

Seneste artikler

Du kan læse vores seneste artikler her.